정의
백테스팅은 과거 가격 및 거래량 데이터에 전략을 적용해, 해당 매매 전략이 과거에 어떻게 작동했을지를 평가하는 방법입니다. 전략의 규칙을 과거에 실제로 적용한 것처럼 가정해 가상의 매매와 결과를 생성합니다. 이를 통해 과거 시장 환경에서의 수익률, 최대 낙폭, 기타 성과 지표를 통계적으로 살펴볼 수 있습니다. 크립토 시장에서는 명확한 규칙 기반 논리로 표현할 수 있는 시스템·알고리즘 매매 전략에 백테스팅이 자주 활용됩니다.
개념적으로 백테스팅은 실제 자본을 투입하기 전에 전략의 위험 프로파일을 이해하는 것과 밀접하게 연결되어 있습니다. 추세장이나 변동성이 큰 구간 등 서로 다른 시장 국면에서 전략이 충분히 견고했을지를 파악하는 데 도움을 줍니다. 백테스팅이 미래 성과를 보장해 주지는 않지만, 정의된 전략이 어떻게 행동할 수 있는지를 구조적으로 분석하는 수단을 제공합니다. 백테스트의 품질은 사용한 과거 데이터의 정확성과, 가정이 얼마나 현실적인지에 크게 좌우됩니다.
맥락과 활용
백테스팅은 실거래에 전략을 투입하기 전에 이를 선별·정교화하기 위해 트레이더, 퀀트, 연구자들이 일반적으로 사용하는 도구입니다. 수익률, 변동성, 최대 낙폭과 같은 지표를 활용해 여러 전략 아이디어를 동일한 과거 데이터 기준에서 비교할 수 있는 틀을 제공합니다. 24시간 365일 거래가 이뤄지고 데이터가 매우 세분화되는 크립토 트레이딩에서는, 백테스팅을 통해 다양한 자산과 시간 프레임에 걸쳐 체계적인 평가를 수행할 수 있습니다. 이 개념은 포트폴리오 구성, 리스크 버짓팅과 같은 더 고급 기법의 기반이 되기도 합니다.
백테스팅은 또한 특정 전략이 트레이더가 원하는 위험 프로파일과 얼마나 잘 맞는지를 파악하는 데 도움을 줍니다. 과거의 승·패 패턴과 손익 시퀀스를 살펴봄으로써, 스트레스 구간과 자본 변동이 크게 일어날 수 있는 시기를 드러냅니다. 이를 통해 전략이 실제로 어느 정도의 성과 변동성을 보일 수 있는지에 대한 현실적인 기대치를 설정할 수 있습니다. 비록 백테스팅이 과거 데이터에 의존하지만, 디지털 자산 시장에서 규칙 기반 매매 접근법을 정량적으로 평가하는 데 있어 여전히 핵심적인 개념으로 자리 잡고 있습니다.