Definitie
Backtesting is een methode die wordt gebruikt om te beoordelen hoe een handelsstrategie zou hebben gepresteerd door deze te testen op historische prijs- en volumedata. De regels van de strategie worden behandeld alsof ze in het verleden waren toegepast, waardoor hypothetische transacties en uitkomsten worden gegenereerd. De resultaten geven een statistisch beeld van rendementen, drawdowns en andere prestatie-indicatoren onder vroegere marktomstandigheden. In cryptomarkten wordt backtesting vaak toegepast op systematische of algoritmische strategieën die kunnen worden uitgedrukt als duidelijke, op regels gebaseerde logica.
Als concept hangt backtesting nauw samen met het begrijpen van het risicoprofiel van een strategie voordat er echt kapitaal wordt ingezet. Het helpt te bepalen of een strategie robuust zou zijn geweest in verschillende marktregimes, zoals trendmatige of volatiele periodes. Hoewel het geen toekomstige resultaten kan garanderen, biedt het een gestructureerde manier om te analyseren hoe een gedefinieerde strategie zich mogelijk gedraagt. De kwaliteit van een backtest hangt sterk af van de nauwkeurigheid van de historische data en de realiteitszin van de gebruikte aannames.
Context en gebruik
Backtesting wordt veel gebruikt door traders, quants en onderzoekers om strategieën te filteren en te verfijnen voordat ze live worden ingezet. Het biedt een raamwerk om meerdere strategie-ideeën op consistente historische basis met elkaar te vergelijken, met behulp van maatstaven zoals rendement, volatiliteit en maximale drawdown. In cryptohandel, waar markten 24/7 open zijn en data zeer gedetailleerd kan zijn, maakt backtesting systematische evaluatie over veel assets en tijdsframes mogelijk. Het concept vormt de basis voor meer geavanceerde praktijken zoals portefeuillesamenstelling en risicobudgettering.
Backtesting geeft ook inzicht in hoe een strategie aansluit bij het gewenste risicoprofiel van een trader. Door historische reeksen van winsten en verliezen te bestuderen, worden mogelijke stressperiodes en schommelingen in het kapitaal zichtbaar. Dit helpt verwachtingen te vormen over de mate van prestatievariatie die een strategie kan laten zien. Hoewel backtesting op historische data berust, blijft het een fundamenteel concept voor het kwantitatief beoordelen van op regels gebaseerde handelsaanpakken in markten voor digitale assets.